Plataforma de Cotações — Correlação, Séries & Hedge
Chicago, B3/CEPEA e câmbio · preços, correlações e simulação de hedge ·
Cotações de hoje — à vista (físico & índices)
Futuros — curva até 6 meses à frente
A variação "dia" do contínuo (ZC=F/ZS=F) pode refletir gap de rolagem na troca de vencimento. Curva B3 via TradingView (atraso ~15 min); CBOT via Yahoo.
Basis — físico local × paridade Chicago
Basis = preço local (R$/sc) − Chicago convertido a R$/sc pelo câmbio do dia. É o prêmio (ou desconto) que o CBOT não protege: o risco residual de quem faz hedge em Chicago.
Análise
Séries históricas
Base 100 no início da janela — compara movimento entre unidades diferentes.
Matriz de correlação
Pearson par a par, só em datas comuns. Azul-marinho = move junto · vinho = move ao contrário · claro = perto de zero. Clique numa célula para abrir o par na correlação móvel.
Correlação móvel — o teste de confiança do hedge
Correlação do par dentro de uma janela deslizante. Estabilidade importa mais que magnitude: um hedge cruzado só é confiável se a correlação não desabar justo quando você precisa dela.
Simulador de hedge
Simulação histórica: razão de hedge ótima (β), eficácia e perda potencial no percentil 95. Escolha um vencimento da curva para comparar a trava ao preço real do contrato × o risco de esperar o à vista. Não é recomendação — valide liquidez, vencimentos e caixa para margem.